Document de référence 2017

196 COMPTES SOCIAUX 5 Annexe aux comptes sociaux BOURBON Document de référence 2017 9/ Valeurs mobilières de placement Les valeurs mobilières de placement au 31 décembre 2017 correspondent uniquement à des actions propres. Concernant les autres valeurs mobilières de placement, une provision pour dépréciation est enregistrée lorsque le coût d’acquisition des actions est supérieur au cours de bourse moyen du mois de décembre. C’est la société CM CIC Securities qui est chargée de la gestion de ce contrat de liquidité selon la « charte AMAFI » (66 772 actions au 31 décembre 2017). L’état des actions propres détenues à la fin de l’exercice se présente ainsi : (en milliers d’euros) Nbre d’actions au 31/12/2016 Augmentation de l’exercice Diminution de l’exercice (1) Nbre d’actions au 31/12/2017 Valeurs brutes Provisions Valeurs nettes Hors contrat de liquidité 379 568 - (319 200) 60 368 729 (729) - Contrat de liquidité 47 008 698 286 (678 522) 66 772 462 - 462 TOTAL 426 576 698 286 (997 722) 127 140 1 191 (729) 462 (1) La diminution de l’exercice correspond à l’attribution des actions gratuites dans le cadre du plan du 2 décembre 2013. Les valeurs mobilières de placement issues du contrat KEPLER-CHEVREUX font l’objet d’une provision pour risque de 729 milliers d’euros (voir note 6 -Provisions). Sur la base du cours de bourse au 31 décembre 2017 de 6,86 euros, la valeur des actions propres détenues s’élevait à 872 milliers d’euros. 10/Disponibilités Les liquidités disponibles en banque ont été évaluées pour leur valeur nominale, soit 204 milliers d’euros. 11/ Charges et produits constatés d’avance (en milliers d’euros) 31/12/2017 31/12/2016 Charges constatées d’avance 30 21 Produits constatés d’avance - - TOTAL 30 21 Les charges constatées d’avance se rapportent essentiellement à la rémunération de tenue de compte de CM CIC Securities. Elles sont par nature à rattacher au résultat d’exploitation.